【摘要】“十三五”規(guī)劃提出,破解發(fā)展難題,厚植發(fā)展優(yōu)勢(shì),必須牢固樹(shù)立創(chuàng)新、協(xié)調(diào)、綠色、開(kāi)放、共享發(fā)展理念。金融是為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)的,實(shí)體經(jīng)濟(jì)的需求即為金融改革與發(fā)展的方向。探究五大發(fā)展理念下金融改革的可為之處,有利于金融更好地服務(wù)于我國(guó)新時(shí)期實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。
【關(guān)鍵詞】金融改革 創(chuàng)新 協(xié)調(diào) 綠色 開(kāi)放 共享
【中圖分類號(hào)】F83 【文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼】A
創(chuàng)新發(fā)展理念下的金融改革
創(chuàng)新中小企業(yè)融資渠道。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)改變之前重點(diǎn)服務(wù)大型企業(yè)的經(jīng)營(yíng)模式,將目標(biāo)客戶向中小型企業(yè)拓展,針對(duì)中小型企業(yè)的特點(diǎn)開(kāi)發(fā)適合中小型企業(yè)的創(chuàng)新金融產(chǎn)品。特別是中小型商業(yè)銀行,可以開(kāi)展中小企業(yè)貸款改革試點(diǎn),如在銀行內(nèi)部設(shè)立中小企業(yè)信貸審批部門(mén),專門(mén)進(jìn)行中小企業(yè)的信息搜集、貸款審批、貸后監(jiān)管、風(fēng)險(xiǎn)控制等工作。對(duì)于處于成長(zhǎng)期的高新技術(shù)企業(yè),由于其發(fā)展前景較好,可以在創(chuàng)立初期引進(jìn)風(fēng)投資本;對(duì)于有一定資產(chǎn)規(guī)模的中型企業(yè),應(yīng)該在政策上鼓勵(lì)銀行向該類型企業(yè)發(fā)放貸款,讓資金真正流入有融資需求的實(shí)體經(jīng)濟(jì)中去;也可以引導(dǎo)民間資本支持中小型企業(yè)的發(fā)展,降低民間資本的金融準(zhǔn)入門(mén)檻,鼓勵(lì)民間借貸與中小型地方性商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社等正規(guī)金融機(jī)構(gòu)合作,通過(guò)正規(guī)渠道將閑散的民間資本整合并流入實(shí)體經(jīng)濟(jì),從而提高民間資本的利用效率并有效地控制風(fēng)險(xiǎn);對(duì)于已經(jīng)具有一定規(guī)模的中型企業(yè),可以鼓勵(lì)和引導(dǎo)其在新三板、創(chuàng)業(yè)板上市,通過(guò)直接融資的方式獲得資金支持。
創(chuàng)新激勵(lì)性政策機(jī)制。建立專項(xiàng)基金,用于支持處于創(chuàng)立初期或生產(chǎn)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型期的企業(yè)。對(duì)特定企業(yè)給予資金扶持,同時(shí)也為金融機(jī)構(gòu)和民間資本投資方向起到引導(dǎo)示范的作用。成為政府專項(xiàng)基金支持對(duì)象的企業(yè)可在信用評(píng)級(jí)上有增進(jìn),這也為企業(yè)獲得銀行貸款提供了提高自身?xiàng)l件的渠道。當(dāng)企業(yè)渡過(guò)創(chuàng)立初期,進(jìn)入穩(wěn)步成長(zhǎng)期的時(shí)候,政府應(yīng)逐漸撤出自己的財(cái)政資金,并鼓勵(lì)銀行等金融機(jī)構(gòu)的資金進(jìn)入。政府可在稅收等相關(guān)制度上對(duì)支持這些企業(yè)發(fā)展的金融機(jī)構(gòu)實(shí)行優(yōu)惠政策,提高銀行為中小型企業(yè)服務(wù)的積極性。最后,當(dāng)企業(yè)發(fā)展已進(jìn)入穩(wěn)定上升期時(shí),還應(yīng)制定有關(guān)政策鼓勵(lì)民間資本進(jìn)入。作為補(bǔ)充,政府還可適時(shí)采用定向貨幣政策。該項(xiàng)政策可以讓銀行獲得較低成本的貨幣來(lái)源,以此鼓勵(lì)銀行向特定的行業(yè)和地區(qū)貸款,如正在進(jìn)行轉(zhuǎn)型和升級(jí)的行業(yè),金融資源相對(duì)稀缺的弱勢(shì)地區(qū)等,可使金融資源真正流向經(jīng)濟(jì)社會(huì)有資金需求的領(lǐng)域。
協(xié)調(diào)發(fā)展理念下的金融改革
構(gòu)建金融中心與消除行政體制障礙并重,促進(jìn)區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展。在有條件的發(fā)達(dá)地區(qū)建立金融中心,形成經(jīng)濟(jì)金融集聚效應(yīng)。金融中心的位置選擇東中西部均有覆蓋,且有所分散。過(guò)于集中的金融中心會(huì)造成基礎(chǔ)設(shè)施的重復(fù)建設(shè),金融資源搶奪激烈。金融中心將會(huì)整合周邊地區(qū)的金融資源,應(yīng)進(jìn)行合理布局規(guī)劃,提高資源的利用效率。由于聚集了周邊金融資源,金融中心的輻射功能也將進(jìn)一步加大。對(duì)周邊欠發(fā)達(dá)地區(qū)的扶持能力也相應(yīng)增強(qiáng),必能整合多方資源促進(jìn)欠發(fā)達(dá)地區(qū)的金融發(fā)展。
努力打破行政區(qū)域壁壘的束縛,形成開(kāi)放式的金融市場(chǎng)。反對(duì)地方之間的惡性競(jìng)爭(zhēng),鼓勵(lì)設(shè)計(jì)區(qū)域合作機(jī)制,實(shí)行區(qū)域間的有效聯(lián)動(dòng)??稍O(shè)立合作貿(mào)易區(qū),創(chuàng)造公共優(yōu)惠政策環(huán)境。合作貿(mào)易區(qū)內(nèi)要制定合理的區(qū)域規(guī)劃,區(qū)域間合理分工、優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)。在上層管理方面,可成立金融聯(lián)席委員會(huì),專門(mén)負(fù)責(zé)區(qū)域間金融資源調(diào)配、金融合作項(xiàng)目洽談等,進(jìn)一步推動(dòng)區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展。也可成立區(qū)域共同發(fā)展基金,專門(mén)用于區(qū)域間的聯(lián)動(dòng)發(fā)展,或者服務(wù)于區(qū)域參與的國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展大戰(zhàn)略。
金融支持新型城鎮(zhèn)化建設(shè),帶動(dòng)城鄉(xiāng)協(xié)調(diào)發(fā)展。建立由商業(yè)銀行、國(guó)家政策銀行、信用合作社、國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行共同組成的金融機(jī)構(gòu)融資體系。國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行和政策性銀行應(yīng)在其中發(fā)揮引導(dǎo)作用,在城鎮(zhèn)化建設(shè)項(xiàng)目初期投入資金,不但可以支持項(xiàng)目起步,還可以引導(dǎo)商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)乃至社會(huì)資本的流入方向,起到引導(dǎo)示范作用。在項(xiàng)目正常運(yùn)作之后,由銀行或其他的非銀行金融機(jī)構(gòu)提供后續(xù)資金支持,農(nóng)村信用合作社應(yīng)該加大涉農(nóng)貸款的比例,降低城鎮(zhèn)化建設(shè)項(xiàng)目貸款的門(mén)檻。同時(shí),也可引導(dǎo)和鼓勵(lì)民間資本流入,特別是現(xiàn)代化農(nóng)業(yè)和現(xiàn)代服務(wù)業(yè),對(duì)于經(jīng)營(yíng)性基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè),允許民間資本投入項(xiàng)目的建設(shè)和后期經(jīng)營(yíng)當(dāng)中。
綠色發(fā)展理念下的金融改革
支持新能源產(chǎn)業(yè)發(fā)展。加大金融對(duì)新能源的支持力度,當(dāng)務(wù)之急是要解決新能源企業(yè)融資難的問(wèn)題。人民銀行應(yīng)在其中起到“總領(lǐng)指導(dǎo)”的作用,自上而下進(jìn)行金融資源的整體性配置優(yōu)化,引導(dǎo)有限的金融資源流向更需要資金的新能源產(chǎn)業(yè)中去。政策性銀行應(yīng)充分利用其政策優(yōu)勢(shì),起到“中流砥柱”的作用,如國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行應(yīng)該利用其低息貸款、優(yōu)先貸款的政策優(yōu)勢(shì)積極扶持新能源產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。其他商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)應(yīng)起到“配合補(bǔ)充”的作用。金融機(jī)構(gòu)在對(duì)新能源產(chǎn)業(yè)融資時(shí)可以采取同業(yè)合作的形式,引入銀團(tuán)貸款、綜合授信等業(yè)務(wù)模式,從而既能滿足新能源企業(yè)的融資需求,又能避免僅由單一的金融機(jī)構(gòu)融資而承擔(dān)過(guò)大的行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。
完善碳金融交易體系。完善碳金融交易體系最關(guān)鍵的是要建立一個(gè)機(jī)制合理的碳金融市場(chǎng)。一方面,我國(guó)現(xiàn)階段碳金融交易區(qū)域化分割明顯,彼此間信息溝通不流暢,應(yīng)該建立一個(gè)全國(guó)性的標(biāo)準(zhǔn)化交易平臺(tái)。在該平臺(tái)內(nèi)實(shí)行會(huì)員制,采用與國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)相統(tǒng)一的合約格式,并借助互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)展線上交易、公開(kāi)信息披露,防止因信息不對(duì)稱帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。另一方面,建立合理的定價(jià)機(jī)制。政府應(yīng)根據(jù)市場(chǎng)上的供求情況、資金需求等因素確立碳交易價(jià)格的上下限,當(dāng)市場(chǎng)價(jià)格出現(xiàn)異常波動(dòng)時(shí)通過(guò)稅收、補(bǔ)貼等方式進(jìn)行價(jià)格調(diào)控。另外,還應(yīng)該鼓勵(lì)創(chuàng)新多種碳交易金融衍生產(chǎn)品,有利于價(jià)格發(fā)現(xiàn)機(jī)制的完善,并分散價(jià)格波動(dòng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。
開(kāi)放發(fā)展理念下的金融改革
對(duì)內(nèi)推進(jìn)金融市場(chǎng)自由化改革。首先,降低國(guó)外金融機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)準(zhǔn)入限制。比如,從“全面審批”過(guò)渡到“分項(xiàng)目、分行業(yè)審批”、對(duì)行情發(fā)展較好的行業(yè)簡(jiǎn)化審批流程等。其次,逐步實(shí)現(xiàn)利率、匯率自由化。政府應(yīng)放松對(duì)利率和匯率的管制,由市場(chǎng)上的資金供求來(lái)決定定價(jià),形成一個(gè)更合理、更透明的價(jià)格機(jī)制。最后,發(fā)展金融業(yè)務(wù)自由化。如商業(yè)銀行逐步實(shí)行混業(yè)經(jīng)營(yíng)、開(kāi)發(fā)創(chuàng)新金融產(chǎn)品等,不斷提高金融機(jī)構(gòu)的服務(wù)水平和質(zhì)量,讓外資在我國(guó)的金融市場(chǎng)運(yùn)作中提高經(jīng)濟(jì)效益和投資效率,從而吸引更多的外資流入我國(guó)資本市場(chǎng)。
對(duì)外推進(jìn)“一帶一路”的金融支持。充分發(fā)揮政策性金融的作用,讓其成為“一帶一路”戰(zhàn)略的引導(dǎo)者和先行者。在我國(guó)的政策性金融體系中,國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行和國(guó)家進(jìn)出口銀行應(yīng)該成為兩大主力。國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行主要致力于為基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)提供資金保障。“一帶一路”戰(zhàn)略中一個(gè)重要的方面是為沿線國(guó)提供基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。而國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行在基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)方面積累了許多經(jīng)驗(yàn)和資本,因此以國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行為核心為“一帶一路”戰(zhàn)略提供基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的支持是明智之舉。國(guó)家進(jìn)出口銀行主要致力于為對(duì)外貿(mào)易融資、跨境貨幣金融投資提供支持。國(guó)家進(jìn)出口銀行可以在現(xiàn)有的跨境合作基金基礎(chǔ)上發(fā)展更多的跨境基金項(xiàng)目,為“一帶一路”戰(zhàn)略提供多樣化的融資渠道。
共享發(fā)展理念下的金融改革
實(shí)現(xiàn)金融供求個(gè)體間的金融共享?;ヂ?lián)網(wǎng)金融的興起從一定程度上緩解了傳統(tǒng)金融資源配置不合理的弊端。然而互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)在我國(guó)目前只是處于起步階段,很多方面都有待完善和發(fā)展。第一,應(yīng)提高互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的市場(chǎng)準(zhǔn)入透明度,適當(dāng)降低準(zhǔn)入門(mén)檻,鼓勵(lì)更多的民間資本進(jìn)入。建立規(guī)范統(tǒng)一的行業(yè)準(zhǔn)則,對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的業(yè)務(wù)進(jìn)行引導(dǎo)和規(guī)范,從而在市場(chǎng)上形成充分有序的競(jìng)爭(zhēng)。第二,應(yīng)建立健全互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)征信系統(tǒng),通過(guò)搜集業(yè)務(wù)交易數(shù)據(jù)記錄建立信用數(shù)據(jù)庫(kù),對(duì)信用記錄優(yōu)良的誠(chéng)信企業(yè)實(shí)行優(yōu)惠政策予以鼓勵(lì),對(duì)擁有不良記錄的企業(yè)進(jìn)行嚴(yán)格審查,有效防止金融犯罪活動(dòng)在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域再度滋生。
實(shí)現(xiàn)金融供求個(gè)體與金融機(jī)構(gòu)間的金融共享。由于中小微企業(yè)、個(gè)人的資金量小等弊端,相當(dāng)部分的企業(yè)(特別是中小微企)、個(gè)人不在金融機(jī)構(gòu)服務(wù)的范圍內(nèi)。在共享理念下,金融改革應(yīng)加強(qiáng)企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)的聯(lián)系,促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)更好地為企業(yè)服務(wù)??梢岳么髷?shù)據(jù)技術(shù)建立中小企業(yè)信用信息系統(tǒng)和個(gè)人信用信息數(shù)據(jù)庫(kù)等社會(huì)征信系統(tǒng),全面搜集數(shù)據(jù)庫(kù)內(nèi)企業(yè)和個(gè)人的信用信息,鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)對(duì)信用記錄良好的個(gè)體提供金融服務(wù)。同時(shí),政府可聘用第三方評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)進(jìn)行信用評(píng)級(jí),建立信用信息共享平臺(tái),金融機(jī)構(gòu)可以根據(jù)統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行授信。
實(shí)現(xiàn)金融機(jī)構(gòu)間的金融共享。隨著金融業(yè)務(wù)的不斷復(fù)雜化、綜合化,金融要素的邊界將越來(lái)越模糊,金融機(jī)構(gòu)的分業(yè)格局將會(huì)打破,因此金融機(jī)構(gòu)間的功能共享是大勢(shì)所趨。不同業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)之間可以共享客戶資源,合作開(kāi)發(fā)綜合性較強(qiáng)的金融產(chǎn)品,最大程度上整合金融資源。其次,金融機(jī)構(gòu)可以發(fā)展除了優(yōu)化資源配置、咨詢、理財(cái)?shù)葌鹘y(tǒng)業(yè)務(wù)以外的第三方平臺(tái)中介服務(wù),在原有的大量客戶信息中充分挖掘客戶的潛在金融需求,并為其介紹匹配的金融服務(wù)。最后,金融機(jī)構(gòu)還可以實(shí)行后臺(tái)服務(wù)外包,將自身業(yè)務(wù)向“輕資產(chǎn)化”方向發(fā)展。
(作者分別為南京師范大學(xué)商學(xué)院碩士研究生,江蘇師范大學(xué)校長(zhǎng)、教授;本文系國(guó)家社會(huì)科學(xué)基金項(xiàng)目“長(zhǎng)江經(jīng)濟(jì)帶金融結(jié)構(gòu)優(yōu)化研究”成果之一,項(xiàng)目編號(hào):15CJY078)
責(zé)編 /張蕾